导语

从去年开始，“香港保险”已经成为内地居民赴港扫货的“新宠”，这种趋势仍在延续。最新数据显示，一季度内地居民赴港购买人寿保险新单保费达亿港元，相当于年全年。

（图片来源，香港特区保监处）

保险的主要功能是保障财产和人身安全，但和内地保险品种相比，香港保险有更多的功能，尤其是投资功能。

去年下半年，在人民币贬值、内地股市不乐观的情况下，不少大陆人将购买香港保险作为境外转移资产的新途径，而香港保险公司借助此机会大肆宣传。

内地居民一般购买的是保险公司的大额保单业务，保险公司通常会与私人银行合作，根据每个客户的需求定制保单里面保险和投资的比例。通常，投保人需要先在私人银行开户，开户金额至少万美元，而保费金额少则50万美元起，多则0万美元起。

内地居民赴港买保险导致资本外流。数据显示，年全年，全国资本外流金额高达亿美元。根据香港政府统计处公布数据，年上半年，香港毛保费额为亿港元（约亿美元）。

为了遏制这种资本外流趋势，今年初，银联宣布规范境外刷卡的商户类别码，简称MCC，该编码是具体标识一家商户的主营业务范围和行业归属的代码。根据银联规定，银联卡每次交易最高为美元。

银联的新规虽然并不影响内地居民购买香港保险，但对于额度较大的保单，原本刷一次卡即可完成的交易，要分成多笔完成。同时，保监会更发文提示，居民注意赴港买保险注意风险，靠跨境保险“套利”的行为正在受到遏制。

买保险，很多人考虑最多的就是保费的多少。相比之下，同样保额的保费，香港保险保障额度比内地保险高出30%以上，同样的保障额度，香港保险的保费比内地保险低25%左右。

举个例子来说，假如客户购买10万美金保额的保险，如果在国内买需要1万美金，那么在香港7千就搞定了。从长期看，供款20年就省下来美金。

造成香港保险便宜的原因有以下几点：首先，香港居民平均寿命全球第一，女性86岁，男性82岁，也就是说，相同年龄的死亡率，香港比内地低很多，因此保费就便宜。

另外，香港的社会治安非常规范，所以地区风险较低，保险的费率自然低。另一个重要原因是，香港保险高度市场化，竞争非常激烈，价格相对更便宜。

此外，分红多是香港保险走俏的另一个关键性因素。分析来看，香港保险公司可以给客户带来的4-7%的稳定回报。

而且，相比于大陆的保险，香港保险的产品种类更多，疾病保障范围更广。尤其是重疾保险，免体检额度高，疾病定义宽泛，严投保宽理赔。

当然，香港有关保险的法律严格，理赔容易都成为了香港保险热的重要原因。

保监会4月份发布的《风险提示》中表示，内地居民投保香港保单，需亲赴香港投保并签署相关保险合同。如在境内投保香港保单，则属于非法的“地下保单”，既不受内地法律保护，也不受香港法律保护。

当然，即便是内地居民亲赴香港投保，对于分红保险，其保证收益之上的红利分配是不确定的，大多数产品通常采用6%以上的投资收益率进行分红演示（一般指保险公司根据过去的经验保守的确定人身保险新型产品预期收益），但分红本身属于非保证收益，具有较大不确定性。

除此之外，境外保险的索赔和诉讼也会有一定风险。比如，一旦居民在内地购买香港保单，即“地下保单”时，由于保单不受中国及香港法律保护，索赔难，诉讼更难。

那么，如果投保人亲赴香港买保险，虽然保单受到法律保护，但发生争议时，要通过港澳地区的法律解决。相比于周期较长，诉讼费用也会较高。而且，赔偿如果超过万港币，香港的保险索偿投诉局则无权进行裁决处理。

近两年，很多中高净值人群通过香港保险把人民币资产转化为美元或者港币资产，以此丰富自己的全球化资产配置。同时，由于香港保险的避税避债财富传承等基本功能。在目前人民币贬值压力下，很多人选择配置美元资产。

不过，在香港买保险以美元或者港元结算，对于一些长达数十年的保单来说，汇率风险值得注意。例如，10年前人民币对美元汇率约为8.07，而目前人民币对美元汇率约为6.63，也就是说保额为10万美元的一份保单，现在缩水约15万元人民币。

也就是说，如果你能规避掉大多数风险，仔细选择香港的保险品种，就是合算的。反之，稀里糊涂地购买，则很可能踏入陷阱。